p2p很火，用户在关注p2p的时候都会看重平台的风控能力，而平台是否有担保方往往也是用户比较关心的。菜导来科谱一下目前p2p平台的主要担保模式。

目前，国内的P2P平台有两种常用方式保证资金安全、让投资者放心。一是用风险保证金模式，二是与担保公司合作。实际中以后者居多，也有不少平台是两者皆有。

一、风险保证金模式

所谓风险保证金模式，是指平台每笔借款成交时，提取一定比例的金额放入风险保证金账户。当借款人发生拖欠和违约情况时，平台用风险保证金对投资人进行偿还。

风险保证金提取比例一般根据平台的坏账率而定，一般为2~3%。目前很多信息比较透明的平台会把这笔钱托管在某个银行，甚至还会公开银行账户和登陆密码供用户网上查询，接受外界监督。

菜导说：这个模式虽然操作简单，但是如果平台的坏账率高，不够赔怎么办？吃亏的就是投资人了。如果是仅仅靠风险保证金提供担保的平台，菜导不太建议投资。

二、第三方担保模式

第三方担保是指有牌照的担保公司为借款项目提供担保，收取一定的担保费用，如果借款发生违约，由担保公司进行本息赔付。但要注意的是，担保公司对于单个被担保人（项目）的担保额上限是净资产的10%，总担保额不得超过净资产的10倍。

然而，一些平台存在自家人担保自家人或过度担保的现象。比如在北京，正常运营的P2P平台有130多家，但资质较好的融资性担保公司只有20家，这就相当于130余家P2P平台的风险集中在20多家融资性担保公司上。一旦坏账率超过10%，该担保公司担保的所有平台都将受到牵连，最后受害者还是投资人。

菜导说，投资p2p的适合一定要关注担保公司的担保能力，最好是实力较强的融资性担保公司。可以通过查担保公司注册资金（实收）、成立时间以及是否有负面新闻等信息来降低投资风险。

这两年，随着去担保化的呼声越来越高及p2p市场的诱人蛋糕，保险公司也开始介入这个领域。我们来看看保险模式。

首先我们来科普一下保险知识：

1、保险公司准入门槛高，成立需得到保监会批准。同时保险公司的偿付能力受到保监会的严格监管，确保保险公司对其承担的风险有充分的支付能力，保障被保险人的利益。

2、就算在极端情况下保险公司的经营发生严重困难时，也不能自己宣布破产。根据中国法律，保险公司的破产需要得到保监会的同意。在此期间，各方会采取所有手段包括直接指定另一家保险公司“接盘”的方式，保证被保险人的利益，确保已签发保单可继续履行。

总之，在中国，对保险公司的监管及保护与银行类似，同样作为国民经济以及金融领域中的重要一环，政府及监管机构在其审批、准入、监管、经营风险等各个方面都会进行严格管控，并在必要时给与支持，保障保险公司运行的稳健和客户的利益。

目前常见的与保险公司合作的三类产品：

1、账户险。为投资者在平台和/或关联银行账户、第三方支付账号内的资金安全提供保障的保险产品。

2、抵押物保险。对于借款合同中的抵押物购买财产保险，为抵押物因天灾人祸导致灭失、受损提供风险保障。

以上两类属于常见险种，针对传统行业也普遍存在。如果借款人逾期，保险公司是不会赔付的。第一种只有因盗号等情况下产生的损失保险公司才会赔付，第二种是针对借款人的抵押物进行的保险，跟投资人没有任何关系。

菜导说，现在有些平台对外宣传的时候会夸大或者误导用户，所以用户一定要擦亮眼睛好好甄别哦！

3、信用保证保险。若借款人未能按时履行还款责任，保险公司可以就借款人未偿还的本金和应付利息给与赔偿，保障出资人的本息安全。

简单来说，信用保证保险，才是平常大家所说的“本息担保”，或者叫“兜底”。

菜导说，只有信用保证保险，在借款人逾期未还的情况下，保险公司可以赔付投资人的本金及利息损失。现在市场上此类合作比较少，但后续应该是发展趋势，只不过合作的门槛相对比较高。

对于保险公司来说，保费虽然诱人，但是要承担的风险也非常大，必须对合作伙伴的资产及风控建设等有非常清楚的了解。对于p2p平台来说，有保险公司背书，当然是锦上添花的事情，但 是羊毛出在羊身上，此类合作是否会影响平台产品的收益呢？这个就另当别论了。而对于我们投资人来说，对风险的识别能力也要与时俱进。